Hoe Abonneren?

Eerlijk Advies »

De Grote Depressie van de 21st eeuw...

Internationaal ADVIES verstrekt door experten met +45 jaar ervaring: krijg toegang tot +500 pagina's met onafhankelijk financieel advies (dagelijkse, wekelijkse en maandelijkse updates)!

Dit krijg je »

  1. Toegang tot dagelijks financieel nieuws en updates.
  2. Toegang tot de volledige site, een + 500 pagina's levend boek.
  3. Ontvang belangrijke email alerts en breaking news.
  4. Persoonlijke email consultaties en coaching. (beperkt)
  5. Gratis analyse van uw portefeuille & vermogen (beperkt)
  6. Ons advies is EERLIJK, ONAFHANKELIJK.
  7. Wij vertellen ook WAT en HOE je het moet doen.
  • 45 year of excellence.png
  • vault nl.png
  • onroerendgoed crash.gif
  • CRS vs FATCA.png
  • Goldonomic
  • Goldonomic
  • Goldonomic
  • Goldonomic
  • Goldonomic
  • Ben zeer trots dat ik deze stap heb gezet. Het voelt aan als het bezit van een waardevolle eigendom die me meer zekerheid en vrijheid geeft in mijn leven. Ik moet u hiervoor bedanken want zonder de coaching en het advies van het afgelopen jaar was ik daar nooit geraakt.

    P.L.

  • Men kan nog steeds op een wettelijke manier fysiek goud veilig (en verzekerd) opslaan buiten het banksysteem en buiten politiek bereik. Wij weten hoe! Een bankrekening openen in het buitenland?....wij weten HOE en waar. Laat U vooral niet afschrikken door Overheids-propaganda. Een rekening openen in het buitenland is voorlopig nog steeds wettelijk!

    Goldonomic

  • Kapitaal-kontroles zijn een zekerheid - 2018 is "alles" in plaats. Kontroles (Int. fiscale uitwisseling) zijn er nu al. De Vermogens-Belasting wellicht ook. Vijf na twaalf om je schapen op een veilige plek te laten grazen...terwijl dit WETTELIJK nog mogelijk is...Wij weten hoe!

    KS

  • Centrale Bankiers slaan massaal Goud op vanwege de komende devaluatie van de Euro en de US-Dollar...Als centrale banken grote hoeveelheden GOUD kopen, waarom zou U dan ook maar voor een seconde de negatieve commentaren van de mainstream media en derde-knoops-gat analysten geloven?!

    JB

Gratis Nieuwsbrief

Obligaties algemeen & USA

28 augustus 2019: Centrale bankiers  gaan noodgedwongen voor een 2de TOP voor obligaties en 2de BODEM voor de rentevoeten!


Technisch gezien hebben we nu de bevestiging dat de 35 jaar oude stijgende trend voor obligaties en dalende trend van de rentevoeten voorbij is. Erg gevaarlijk is het feit dat de TOP-formatie 7 jaar groot is. Dit wijst erop dat de Rentevoeten straks heel HARD gaan stijgen.

 

Obligatiemarkten toppen uit sinds 2011 ... en natuurlijke marktwerking neemt het " nog steeds NIET" over. Echter, je kunt geen hogere rentetarieven voorspellen als je ook het exponentiële scheppen van geld tot in de oneindigheid voorspelt.

QE is de niet-economische aankoop van overheids- en andere schuldpapieren. Daarom, zolang als QE uitbreidt om het aanbod van obligaties te kunnen absorberen, blijft de markt in een hausse trend en zullen de rentetarieven niet significant stijgen....BELANGRIJK is echter te begrijpen dat wanneer de impact op de rente van QE  exponentieel afneemt ook de kracht van de manipulatie exponentieel zal vervagen ....

 

Gezien in de geschiedenis: wat er in Griekenland gebeurde is een perfect voorbeeld van wat er staat te gebeuren met andere overheidsobligaties - zodra de zeepbel barst is het meestal al te laat om nog tijdig te handelen - 5 voor 12 om uit vastrentende instrumenten & financiële instrumenten gebaseerd op obligaties (inclusief TAK 21 en andere door de banken gefabriceerde producten) te stappen en in echte activa (inclusief aandelen maar met uitzondering van vastgoed en financiële aandelen, pensioenfondsen, (her)-verzekeringsmaatschappijen). Dit is een compleet gemanipuleerde markt en ze zal de doodskist worden van vele fortuinen...treasuries = krediet default swaps = bank gefabriceerde producten = spaarrekeningen = bankdeposito's... Wat heeft u eraan om nu veilig te zijn als u op dag 1001 wordt geslacht!?

BND candle2 HYG High yields corp bonds
Vanguard Total Bond Market High Yield Corporate Bond

 

Intrestvoeten zijn de afgeleide van de geldhoeveelheid. Het is onmogelijk de economie te regelen door de rentevoeten te MANIPULEREN (zoals de centrale banken nu proberen te doen)
De Obligatiemarkten zijn een GROTE ZEEPBEL...en drama's zullen we zien een die leegloopt.

 

 

Dow Utility index
Hausse Objectief TOP ??
Weerstand 880
Steun 580
Baisse Objectief 380
Technisch Patroon Haussier maar overkocht.

UTIL pf1
Korte termijn kaars Grafiek commentaar
  • 18 januari, 2016: steun op 520 houdt stand!
  • 22 februari: nieuw koopsignaal na een POSITIEVE backtest!!
  • 17 maart -  5 sept: hausse.
  • 20 januari, 2017: we rekenen op een algemene correctie op de beurzen - de sector van de utilities zal echter aan een nieuwe opwaartse beweging beginnen omdat de rentevoeten dalen.
  • 14 nov- 27 dec : verkoop signaal.
  • 12 jan - 26 mrt 2018: mogelijk STOP LOSS = voorzicht
  • 11 mei: lagere beurskoersen en hogere rentevoeten
  • 9 juni - 20 juni: uitbraak naar beneden = hogere rentevoeten
  • 20 september: belangrijke trendommekeer op de korte kaarsgrafiek
  • 8 okt - 29 nov: vaste Utility Index geeft aan dat de haussemarkt nog niet achter de rug is
  • 21 dec - 30 januari - 26 februari: Utility Index blijft erg vast alhoewel de andere indexen uitgetopt zijn!?
  • 7 mei - 3 juli - 28 augustus: verkoop nu
Lange termijn kaars

****

30 jaar US treasury obligatie prijs / lange termijn staatsobligaties
Hausse objectief We hadden 4 historische toppen & een zeepbel
Weerstand 148
Steunzone 138
Baisse objectief 128 - NUL
Technisch patroon Einde 35 jaar hausse en 7 jaar TOP FORMATIE
 

USB pf1

Korte termijn kaars Grafiek commentaar
USB candle1
  • 30 maart - 29 april - 25 mei - 12 juli 2016: het lijdt geen enkele twijfel dat we ook in de VS negatieve rentevoeten zullen zien!
  • 1 september - 19 september: de negatieve rentevoeten zijn in de maak
  • 23 januari - 23 februari 2017: de trend is aan het keren en we moeten ons op hogere rentevoeten voorbereiden - let op de baisse wig.
  • 23 dec : meer Top formatie-distributie - in 2018 zou de Obligatiebel wel eens kunnen barsten.
  • 18 januari 2018: Indien de 30 jarige rente stijgt boven 3.05% en daar blijft , krijgen we een trendommekeer. Dit jaar is die rente al tot 2.93% gestegen
  • 12 feb -  20 sep: STOP LOSS - hogere rentevoeten en bevestiging TOP na 37 jaar hausse.
  • 8 oktober - 21 dec: sterk steunniveau
  • 30 januari: op weg naar de weerstand
  • 26 februari: geen uitbraak
  • 7 mei: botst tegen de weerstand
  • 3 juli - 28 augustus: DIT IS PURE WAANZIN: uitbraak van een Bullish Head and Shoulders patroon, uitbraak boven de weerstand en op weg naar een  historische top.
Lange termijn kaars
USB candle2


ʘ ʘ ʘ Rendement voor 30 jaar USA - staatsobligaties: kritieke rente voor Japan is 1% - kritieke rentevoor de andere westerse landen is 3% (Jan 2018)

Des te langer rentetarieven kunstmatig laag worden gehouden, des te sterker de reactie zal zijn...en des te sneller ze zullen stijgen zodra ze gaan bewegen.

TYX pf1
Korte termijn kaars grafiek commentaar
TYX candle1
  • 2 maart - 1 sep 2016: er bestaat geen enkele twijfel over dat we ook in de VS negatieve rentevoeten te zien zullen krijgen
  • 23 januari 2017: de trend is omgekeerd en nu negatief
  • 17 maart: de rentevoeten zijn uit een Hausse wig gebroken
  • 25 juli - 27 dec : trend nog steeds baissier. 
  • 18 januari 2018: trend ommekeer bevestigd indien 3,05% wordt doorbroken
  • 12 feb - 20 juni: 3,05% is doorbroken
  • 20 sep - 21 dec - 30 januari: op zware weerstand - kijk uit indien de rode trendlijn wordt doobroken (zie PF en kaarsgrafieken)
  • 26 februari - 7 mei: geen uitbraak
  • 3 juli: op naar ZERO en negatieve rentevoeten
  • 28 augustus: PURE PANIEK, de wereld is compleet GEK
Lange termijn kaars
TYX candle2

ʘ ʘ ʘ 10 jaar US schatkistcertifikaten rente - de obligatiemarkt begint eindelijk het begin van zijn dalende trend te vertonen.


TNX pf1
Korte kaars
Commentaar
TNX candle1
  • 18 jan 2018: De 10 jarige rente is uit zijn dalende trend gebroken.
  • 12 feb - 20 juni: bevestiging van de uitbraak
  • 20 september: belangrijke weerstand in zicht
  • 5 oktober - 29 november: BREAKOUT!?
  • 21 dec - 30 januari: GEEN uitbraak...wordt vervolgd. [het feit dat we hier en nu geen uitbraak hebben, is wel een belangrijk iets]
  • 26 februari - 7 mei: geen uitbraak...en de steun komt in zicht
  • 3 juli: op naar ZERO en negatieve rentevoeten
  • 28 augustus: een DEJA VU van 2008
Lange kaars
TNX candle2


ʘ ʘ ʘ Centrale banken kopen nu ook obligaties van lokale overheden (Municipal Bonds).


Maart 2016: minder dan een week na de aankondiging van de ECB en maanden voordat deze effectief bedrijfsobligaties begon te kopen, kwam brouwer Anheuser-Busch InBev met de emissie van een recordobligatie in Euro's waarmee een bedrag van 13,25 miljard Euro (14,90 miljard Dollar) werd opgehaald.

“Naar onze mening wordt zo duidelijk waarom de bedrijven staan te trappelen om met nieuwe emissies op de markt te komen, zo schreven de kredietanalisten van de Nederlandse bank ING in een nota aan hun cliënten.

De markt voor bedrijfsobligaties heeft al onrechtstreeks geprofiteerd van het programma van de ECB, want dit programma heeft de beleggers naar die markt gelokt. Waardoor de rentevoeten zijn gedaald. Daarnaast heeft de ECB eerder deze maand aangekondigd dat banken meer kredieten verlenen daarvoor betaald zal worden.

 

MUB municipal bonds
Korte termijn kaars Grafiek commentaar

  • 27 januari 2016: we staan voor het uur van de waarheid!
  • 2 maart - 12 juli: verwacht  meer NEGATIEVE RENTEVOETEN
  • 11 november: STOP LOSS
  • 23 januari 2017: de trend is aan het draaien
  • 23 februari - 17 maart: de bodem van het trendkanaal
  • 5 mei - 27 dec: trend nog steeds baissier
  • 2018: 12 feb - 21 dec: STOP LOSS
  • 26 februari 2019 - 7 mei: op weg naar een historische top
  • 3 juli - 28 augustus: de bomen groeien duidelijk toch tot in de hemel.
Lange termijn kaars
 

 


Sinds de 15de Eeuw waren de rentevoeten nog nooit zo laag. 

zero rates
klik om te vergroten
Links de wetten van vraag en aanbod wat de geldhoeveelheid betreft...zo wordt de prijs van geld gereguleerd in een open  systeem.
Als de geldhoeveelheid stijgt, moeten de rentevoeten dalen. Wanneer de geldhoeveelheid stijgt, moeten de rentevoeten dalen.
Intrestvoeten zijn het gevolg van de geldhoveveelheid. Het is onmogeljik de economie te regelen door de rentevoeten te MANIPULEREN (zoals de centrale banken nu proberen te doen)

 

We zaten tot dusver fout, want er is van een CRASH op de obligatiemarkten nog geen sprake. Maar het is nog te vroeg om te juichen, die kan namelijk op eender welk moment gebeuren (Sep 2017)). 

Mijn naam is "Bond" (obligatie) en ik heb een licentie om uw spaargeld te doden:

VERKOPEN - VERKOPEN - VERKOPEN! (dit is een extreem gevaarlijke en hoogst gemanipuleerde markt). Definitie van een RAMP = uit de hand gelopen begrotingstekort + ten gelde maken van schulden + kunstmatig lage rentetarieven. Augustus 2011: de obligatiecrash van 2009 gebeurt op dit moment onder uw ogen in Ierland, Griekenland, Portugal, Spanje, Italië...en de volgende zijn Frankrijk, België...Obligaties en voornamelijk Treasuries blijven erg gevaarlijk en we handhaven ons VERKOOP advies. (merkte u ook op hoe snel het rendement op Griekse staatsobligaties steeg van 3% tot 12%?). Obligaties worden kunstmatig in leven gehouden totdat de rubberen band springt en investeerders 85% van hun spaartegoeden in enkele maanden tijd verliezen. De obligatiemarkt is een totaal gemanipuleerde en gecorrumpeerde markt en DODELIJK gevaarlijk...

10 jaar Staats-obligaties in goud uitgedrukt - Het is een crash!!...80% verlies sinds 2000 en een jaarlijks verlies van 10%

  • Dit is een OVERDUIDELIJKE neerwaartse-baisse trend...of goud wordt het ultieme barbaarse geld en obligaties en Treasuries waardeloos.
  • Sinds 2001 was het veiliger en beter renderend goud aan te houden in plaats van obligaties. Of hoe 70% of meer van uw spaartegoeden in slechts enkele jaren te verliezen door het aanhouden van obligaties.
  • April 2011: werelds grootste investeerder in obligaties short VS obligaties.
  • "Merlijn" de tovenaar is actief in deze markt : in de USA gaan steden failliet maar hun obligaties stijgen in koers!?
  • Obligaties zijn certificaten van gegarandeerde in beslag name (Ludwig von Mises) en de zekerste manier om uw spaargeld te verliezen.
  • De eerste fase van een bankencrisis heeft slechts de bankaandelen weggevaagd, de tweede fase zal alle obligatiehouders wegvagen. Dit is de tijd om lange termijn put opties te kopen op Treasuries...eens de obligatie markt ontwaakt, zal het GAME OVER zijn! 
  • De FED, de ECB en de BoE zijn uitgegroeid tot de grootste afnemers van schulden. Kwantitatieve versoepeling wordt het genoemd, maar het is monetaire inflatie...zulks een beleid resulteert altijd in waardeloos geld, waardeloze obligaties en hogere rentetarieven.
  • Herinner dat de top voor zich vorig jaar voordeed?...en cycli die 27 tot 37 jaar lang duren? Obligaties zullen het begin van hyperinflatie inluiden.
  • Rentetarieven zullen stijgen, NET als GOUD!
  • Merkte u op hoe snel Griekse rentetarieven omhoog gingen van 3%- naar 10% in slechts enkele weken tijd! De obligatiecrash van 2009 was gestart in Europa (Griekenland) in februari 2011 en was begonnen in de VS en krijgt steeds meer media aandacht. De obligatiecrash in de VS wordt vertraagd dankzij wat er gebeurt in Europa.

Obligatie markten hebben een cyclus van 60-70 jaar: 35 jaar op en 35 jaar naar omlaag.

Pensioen fondsen en (her)-verzekeringmaatschappijen moeten bij wet het grootste deel van hun activa in Treasuries investeren

10year gov.yields 60y cycle Het is duidelijk dat we een laagterecord hebben voor de lange termijn rente en een hoogterecord voor obligaties (klik op miniaturen om te vergroten)


De uitverkoop van Amerikaanse Treasuries is al begonnen...klik op grafiek hierboven om te vergroten.

TYX yield LT 198030 jaar Overheids obligatie yields VS, EU, VS (60 jaar cycus) Klik hier voor meer obligatiegrafieken: Italië, Griekenland, Spanje...
Nominale rentevoeten zijn op een recorddieptepunt en de reeële rentevoeten zijn negatief (juli 2016)  
Negative Nominale rentevoeten verlagen de geldhoeveelheid en verhoogt de intrinsieke waarde van het geld.

Hyperinflatie onstaat zodra de obligatiemarkt van een land breekt. Met andere woorden, de soevereine staat is niet langer in staat om zichzelf te financieren. De obligaties dalen (yields stijgen) tot het punt waar de regering geld moet bijdrukken of defaulten (een moratorium verklaren). Stijgende rentetarieven zorgen ervoor dat de rentebetalingen teveel van de totale begroting vragen. De overheid of centrale bank begint geld te drukken om haar tekorten te financieren. Hierna beginnen de burgers weer te consumeren, wetende debts20and20deficits202010dat de munt snel aan waarde verliest. De vraag naar goederen en diensten heeft niets te doen met de oorzaak of het ontstaan van hyperinflatie.

Waarom had Japan geen hyperinflatie in 1990? Japan had geen noodzaak haar schulden te monetiseren. Japan bechikte over een grote hoeveelheid binnenlandse spaartegoeden waarmee ze haar begroting kon financieren. Hetzelfde is waar voor de VS in de jaren '30. Ook al werd de munt gedevalueerd, de obligatiemarkt bleef ook in de vroege jaren '40 sterk, waardoor het op hol slaande inflatie voorkwam.

De katalysator voor ernstige wereldwijde inflatie is het breken van meerdere obligatiemarkten. Het VK, Japan en de VS zullen niet in staat zijn hun begrotingstekorten te financieren zonder monetisatie. Begrotingstekorten zijn nu groter en komen op een moment van verminderde wereldwijde liquiditeit en verminderde belastinginkomsten. Wereldwijde monetisatie zal leiden tot ernstige inflatie en hyperinflatie.

Het andere punt over hevige hyperinflatie is het feit dat het niet gestaag tot stand komt. De randvoorwaarden en oorzaken zijn des te subtiel als hyperinflatie plotseling of dramatisch optreedt...klik meer voor meer fundamentele informatie


De Federal Reserve, samen met de Federal Deposit Insurance Corporation en de Office of the Controller of the Currency, hebben de liquiditeitsvoorwaarden voor de grootste banken gewijzigd. Municipal bonds, gedurende lange tijd beschouwd als superveilige liquide investeringen, werden verwijderd van de lijst met high-quality liquid collateral. assets. De banken die veel van deze obligaties in portefeuille hebben, zullen verplicht zijn deze te verkopen en om in ruil Treasuries en bedrijfsobligaties te verkopen. 


ʘ ʘ ʘ TBT is een instrument om op obligaties "a la baisse" te gaan.

 Dit is een  financieel instrument om obligaties te SHORTEN (en we houden er niet van!)
 TBT pf1
Korte termijn Kaars  Commentaar
TBT candle1
  • 10 juni: ook hier wordt het 200 dagen voortschrijdend gemiddelde doorbroken!
  • 27 januari 2016: een historische piek voor de afgelopen 35 jaar is bereikt!
  • 2 maart: zet u schrap voor negatieve rentevoeten!!
  • 28 april: potentiële formatie van een W-bodem
  • 11 november: uitbraak uit een Baisse FORMATIE
  • 23 januari 2017: hoewel de trend wel aan het draaien is
  • 23 februari: wat zal er na de consolidatie gebeuren?
  • 17 maart: consolidatie
  • 5 mei: krijgen we een nieuwe opwaartse beweging?
  • 25 juli - 18 augustus - 26 sep - 30 oktober - 27 november: geen nieuwe upleg maar meer topformatie 
  • 2018 28 maart - 15 mei - 21 dec: Uitbraak uit de Hausse-wig wijst op hogere rentevoeten en lagere obligatiekoersen.
  • 3 april: bullish wedge
  • 6 mei - 3 juli : meer bodem vorming.
Lange termijn Kaars
TBT candle2

ʘ ʘ ʘ In een systeem van Echt geld (Goud en zilver) is het de geld-HOEVEELHEID die de economische activiteit en algemene niveau van rentetarieven regelt.

Wereld obligatiemarkten bewegen in symfonie. We hebben GLOBALE MARKTEN. Wat er in Griekenland gebeurt is het directe gevolg van wat er in de VS gebeurt en het VK is een voorloper van wat er in de rest van de wereld staat te gebeuren.

Geschiedenis wordt geschreven. Het drukken van de rente en de rente kunstmatig laag houden is PRECIES het tegenovergestelde van wat er zou moeten gebeuren. Geschiedenis laat telkens weer zien dat regeringen kampioenen zijn in het verkeerde te doen op het goede moment. Ludwig Von Mises legt duidelijk uit dat men rentetarieven moet VERHOGEN om SPAARTEGOEDEN TE LATEN STIJGEN. Deze spaartegoeden kunnen dan gebruikt worden voor fundamenteel gezonde INVESTERINGEN. Overheden doen precies het tegenovergestelde: lage rentetarieven zorgt voor hogere consumptie en heeft o.a. de vastgoedbel gecreëerd (dood kapitaal), hierdoor worden spaargelden van de Babyboomers vernietigd. Kunstmatig lage rentevoeten laten ook toe dat kapitaal helemaal fout wordt aangewend: vb. groene energie.

Vandaag doen autoriteiten alles in hun macht om rentetarieven laag en de economie in leven te houden. Het gaat zelfs zover dat de FED/ECB treasuries kopen zodra andere kopers afhaken. Lage rentetarieven houden het tempo van executies (foreclosures) laag en ondernemingen in moeilijkheden in leven. Echter, zoals toegelicht door Ludwig von Mises, op een zeker moment nemen de marktkrachten het laatste besluit. Des te langer rentetarieven worden onderdrukt, des te sterker zij zullen stijgen eens de tijd is aangebroken.

Europese obligaties vertonen eveneens een TOP-FORMATIE. De eerdere neerwaartse trend resulteerde in een valse breuk en hierdoor wordt er nu een dubbele top gevormd. Autoriteiten injecteren biljoenen (QE) in de economie om deze levend te houden. We weten dat dit - op de middellange termijn - geen kans tot slagen heeft.  NOOIT eerder in het verleden slaagde men hierin en ook nu zal het niet lukken . Alleen nadat de misallocatie van fondsen is hersteld kan een verse BOOM CYCLUS worden geïnitieerd. Door kunstmatig lage rentetarieven doen de autoriteiten niets meer dan de misallocatie van fondsen te stimuleren...

 


Op de lange termijn stijgen rentetarieven als gevolg van het inflatoire beleid van de "autoriteiten en de banken" en de laatste past het officiële rentetarief aan de condities van de markt aan. Niet omgekeerd.

 


2014 Totale Amerikaanse schuld versus het Bruto Nationaal Product:
debt and gdp 2014 Fed insolvent 2014
Totale schuld versus GDP in 2014
De FED was al in 2014 insolvent
 
Maart 2019 totale schuld in de VS  

ʘ ʘ ʘ - Schuld per inwoner per land - februari 2012

Alle rechten voorbehouden. De inhoud van dit rapport mag niet worden gekopieerd, gereproduceerd of verspreid zonder expliciete schriftelijke toestemming van Goldonomic


 

Twitter

RT @LukeGromen: Fed just preannounced another $75B repo for tomorrow. By way of context, fiscal YTD gross issuance of USTs has averaged ~$…

Goldonomic Goldonomic

RT @S_Mikhailovich: On the way to JFK, I asked the cab driver what he thought about the economy. He proceeded to explain how the US used th…

Goldonomic Goldonomic

RT @PeterSchiff: The financial media and Wall Street are downplaying the significance of the N.Y. Fed's emergency injection of 53B into the…

Goldonomic Goldonomic

RT @zerohedge: Oil To Hit $100? Half Of Saudi Oil Output Shut After Drone Strikes Cripple World's Largest Oil Processing Facility https://t

Goldonomic Goldonomic

Cron Job Starts